文｜文心

在刚刚已往的11月，广州农商行发布了百亿边界钞票包转让的公告，激励市集关怀。把柄公告骨子，该行董事会于11月13日批准了一项来回，即出售总债权钞票145.92亿元。其中，触及本金约118.61亿元，且96.67%为触及抵质押物的债权，3.33%为触及保证类债权。此外，还包含利息算计约26.72亿元，代垫端正用度算计约0.59亿元。

广州农商银行在公告中暗示，钞票转让是贸易银行的通例诡计步履，有助于普及银行的考究化管束水平，优化钞票结构、改善钞票质地。通过本次钞票转让，该即将灵验普及风险抗拒智商，提高诡计闭幕与盈利智商，为达成举座流露运营及永久发展奠定基础。从银行适度风险、优化钞票质地角度看，广州农商行的这一转为尚属于往常操作。

但再连合近期临频年底各大贸易银行密集转让不良钞票的大趋势来看，露馅出本年以来部分贸易银行靠近流露钞票质地压力加大，不良率攀升的势头。把柄银行业信贷钞票登记流转中心（简称“银登中心”）官网娇傲，参加四季度，金融机构不良贷款转让挂牌量密集增多，且较上年同期出现昭着增长。10月份以来适度11月29日，贸易银行不良贷款转让公告达到199条，平均每天约有3个不良贷款面孔被挂牌转让。标明各大贸易银行齐在通过多种举措加速处分不良钞票，助力风险化解，从而保抓钞票质地筹办的流露。

房地产、批发与零卖业

不良率居高不下

虽说从银行风控角度来看，钞票转让属于通例操作。但长远了解不错发现，广州农商行这次转让钞票步履娇傲出了几大昭着特征。

领先值得驻守的是，从行业看，广州农商行这批债权置产主要为房地产、批发与零卖业等。从广州农商行近几年财报看，房地产、批发与零卖业两个行业的不良率如实一直居高不下。广州农商行2024年上半年财报娇傲，适度2024年6月末，广州农商行不良贷款率为1.87%，公司不良贷款率为2.21%。而同期该行房地产业和批发零卖业不良率分袂为5.59%、5.23%，天然这两个数据分袂比较2023年底的5.94%、5.65%有所下降，但仍是位居前二的水平，‌远高于平均水仁和其他行业。

不外，从银行业举座情况来看，房地产业、批发零卖业齐是贷款质地较差的两个行业，也等于说这两个行业不良率高是统共行业共性。此外，联系统计娇傲，批发零卖业贷款质地相对较差是已往多年一直抓续的趋势。但房地产业贷款质地转差主若是近两年的事情。联念念到近几年房地产行业的低迷，广州农商行急迫转让钞票的背后逻辑大要与此联系。

关于房地产不良贷款激增风险，广州农商行曾经给出原因：频年来，由于外洋样子复杂以及经济下行的影响，大型民营企业终点是房地产企业债务风险加速露馅，对本行风险钞票质地产生一定的影响。现在房地产企业销售压力依旧较大、资金流动性垂死、风险仍然较高，房地产行业高下流（如设立业）也均受到影响。受此影响，银行业举座涉房贷款不良率有所高潮。

“亏本买卖”

背后有什么原因？

广州农商行暗示，本次来回应收取初步臆想代价展望约东谈主民币100亿元。这次来回展望可能税前失掉约3.4亿元，但风险钞票边界将减少，灵验缩小不良贷款率和拨备计提，召募资金将用于一般性运营资金。也等于说，这是一桩“亏本买卖”。

上述提到，广州农商银行这次转让钞票的主要原因是为了优化钞票结构、改善钞票质地、普及风险抗拒智商，提高诡计闭幕与盈利智商等。广州农商行宁可失掉也要打包出售这批钞票，是不是标明其中有一定的困难性？

数据娇傲，广州农商行2020年至2023年不良贷款占比分袂为1.81%、1.83%、2.11%和1.87%，2024年上半年财报娇傲其不良率为1.87%，环比年头抓平，还算相对流露。但驻守到该行近几年逾期类和关怀类贷款不绝飙升，以截止2024年上半年末数据来看，公司不良贷款仅占逾期贷款和关怀贷款三成傍边。也等于说，还有七成已逾期或者有潜在风险的贷款，有篡改成不良贷款的风险。这不得不激励市集对广州农商行在钞票质处所面压力重重的担忧。

从拨备来看，广州农商行2024年上半年的拨备遮蔽率还是下降到159.4%（监管对拨备遮蔽率的基本标准为150%），放在A股上市银行中，处于倒数位置。也等于说，如果更生不良不可下降，为了保管拨备遮蔽率，翌日拨备计提的量可能还会增多，会进一步蚕食当期利润。

从广州农商行功绩来看，近两年呈下滑趋势。2023年和2024年上半年，广州农商行营收和盈利均双双下落，2023年营收和归母净利润分袂下落19.47%、24.56%；2024年上半年营收73.46亿元，同比下降21.86%，归母净利润14.75亿元，下降29.86%，降幅进一步扩大。

反腐风暴抓续，高管变动

广州农商下步棋奈何走？

一边是广州农商行功绩下滑、钞票质地承压，另一边，本年广州农商行也同期经历了金融反腐下多位高管被查、高管变动的风云。可谓是“泛动不安”。

本年3月，该行原行长易雪飞涉嫌严重违章违警被查；3月陈林君辞任该行业务总监职务；6月林日鹏辞任该行副行长职务；6月贺珩任职副行长任职阅历获批。本年10月18日，广州农商行原党委委员、副行长罗金诗涉嫌严重违章违警被查，此前的2019年8月，广州农商行原董事长王继康被查。此外广州农商行被查的高管名单还包括原副行长彭志军、业务总监陈千红、原行长助理吴海峰等。11月，广州农商副行长古波的任职阅历获批，古波此前为行长助理；11月7日召开的董事会会议上，蔡建先生、邓晓云女士分袂获选为该行第四届董事会董事长、副董事长。

刻下，广州农商行靠近的钞票质地和功绩方面遭逢的逆境比较昭着。新的高管上任，是否能为刻下边临功绩下滑、钞票质地承压的广州农商行带来转机呢？

中小银行在银行市荟萃就处于相对劣势的地位，具有本钱有余率较低、信用风险管束不及、资金起头较为单一、时间东谈主才、高端复合型东谈主才枯竭、时间基底较薄弱等流弊。频年来尤其处境忙绿。有业内东谈主士暗示，刻下大行不绝下千里业务，与中小行抢夺市集，愈加重了中小行的生活逆境。

从现在来看，剥离不良债权仅仅治标之策，重要是要普及风控智商，幸免新增不良贷款，否则也仅仅治标不治本。尤其是刻下金融行业无数鼓吹落地数智化风控智商，而在数智化风控落处所面，天然好多中小银行也齐在纷繁主动拥抱数智化波浪，但竞争力也昭着弱于大行，数智化转型表率也昭着过期。

10月29日，广州农村贸易银行召开了2024年三季度职责会议，该行管束层谈到下阶段诡计重心，包括以攻坚克难之力全面达成钞票质地管控标的；用足用活多样技能，全力图取重心面孔年底前得回冲破，以点带面推动举座化险收效普及；强化钞票质地前瞻性全历程管束，以愈加有劲的管控措施和愈加严格的处罚标准，注重严控钞票下迁。同期，管束层也暗示“面对充满祈望活力的土产货市集环境，信心满满。”并细目了标的:力图用两年傍边时期达成盈利智商大普及。

针对上述问题WEMONEY商讨室向广州农商行发去相似提纲，适度发稿未收到求教。广州农商行能否在新的管束班子教导下扭转场面得回冲破？WEMONEY商讨室将抓续关怀。